Basis In Non Qualified Stock Options

Estoque de Regras de Opções Não Qualificadas para determinar sua base e período de retenção para estoque de opções de ações não qualificadas. Esta página explica como determinar a sua base inicial no estoque adquirir quando você exerce uma opção não qualificada. A discussão faz os seguintes pressupostos: você recebeu uma opção relacionada ao desempenho dos serviços (como funcionário, diretor, consultor, etc.). A opção não é uma opção de opção de incentivo. A opção não é livremente negociável em um mercado de valores mobiliários estabelecido. Você adquiriu ações por meio do exercício da opção e pagamento de dinheiro. (Diferentes regras, não cobertas aqui, se aplicam se você pagou o estoque, renunciando às ações que você possuía anteriormente). Nota: Esta página faz parte do nosso guia geral de compra e venda de ações e trata apenas com a base de suas ações. Um guia para questões fiscais envolvendo opções não qualificadas e opções de ações de incentivo aparece em nosso Guia de Compensação em estoque e opções. Antecedentes Você não precisa pagar impostos no momento em que você recebe uma opção não qualificada. Toda a ação, do ponto de vista fiscal, acontece quando você exerce a opção. Naquele momento, você paga uma certa quantidade de dinheiro (o preço de exercício) para comprar o estoque. Embora você esteja pagando dinheiro e não receba dinheiro, a lei fiscal trata você como se tivesse recebido renda. O valor da receita é a diferença entre (a) o valor justo de mercado do estoque que você comprou e (b) o valor que você pagou por ele. A idéia é que você recebeu um benefício comprando o estoque por um valor inferior ao valor, de modo que o benefício deve ser tratado como renda. Esta receita é tratada como compensação pelos serviços. Em outras palavras, é renda ordinária, não ganho de capital. Se você é um empregado, seu empregador deve denunciar esse valor como salário. Seu empregador também é obrigado a reter essa renda. Mas a renda não está na forma de dinheiro, e o empregador não pode cumprir o requisito de retenção ao enviar estoque para o IRS. Assim, você pode ser obrigado a pagar mais dinheiro (além do preço de compra do estoque) para satisfazer o requisito de retenção. Determinando sua base inicial Sua base inicial para o estoque é igual a (a) o valor que você pagou para o estoque, mais (b) o valor que você precisava reportar como receita. Em outras palavras, sua base inicial para o estoque é igual ao seu valor de mercado justo no momento em que você exerceu a opção. Sua base inicial para o estoque não inclui qualquer valor que você tenha pago para satisfazer o requisito de retenção. Este dinheiro é um crédito nos seus impostos para o ano em que você exerceu a opção, mas não adiciona à sua base. Seu período de detenção para o estoque (usado para determinar se você tem um ganho de longo prazo quando vende o estoque) começa no dia em que você exerce a opção. Não é permitido incluir o período de tempo em que você ocupou a opção. Exemplo: Em 1999, você recebeu uma opção para adquirir 200 ações da XYZ (seu empregador) em 25 por ação. Você não estava obrigado a reportar qualquer renda naquele momento. Em 2001, quando a ação foi negociada às 40, você exerceu a opção. Você pagou 5.000 para comprar 200 ações no valor de 8.000. Isso significa que você teve renda de 3.000. Para satisfazer o requerimento de retenção (federal e estadual), você precisou pagar 930 adicionais. Sua base para o estoque é de 8,000. Sua renda para 2001 inclui 3.000 de exercitar a opção, e seus créditos de retenção incluem o 930 adicional que você pagou. Nota: tecnicamente, sua base para o estoque inclui três coisas. Além dos dois mencionados acima (o valor pago pela ação e o valor da renda que você teve), inclui qualquer valor que você pagou para receber a opção não qualificada. É incomum pagar qualquer coisa por uma opção não qualificada, portanto, na maioria dos casos, sua base incluirá apenas os dois itens mencionados. Qual é uma opção de ações não qualificadas (NQSO) 8211 Tipos 038 Opções de emissão por Mark Cussen Postado em: Stocks Companies freqüentemente Escolha recompensar seus empregados com ações de suas ações em vez de dinheiro ou outros tipos de benefícios, como um 401k ou outros planos de aposentadoria qualificados. Isso é feito por muitos motivos: pode proporcionar aos funcionários uma vantagem adicional de compensação que é impulsionada pelo mercado aberto (o que significa que não vem diretamente do bolso da empresa), e também pode melhorar a fidelidade e o desempenho dos funcionários. Existem vários tipos diferentes de planos que colocam as ações da empresa nas mãos de seus trabalhadores, mas apenas duas delas são consideradas ações ldquooptionsrdquo no sentido formal: opções de ações qualificadas ou ldquoincentiverdquo (também conhecidas como opções de compra de ações estatutárias) e Opções de estoque não qualificadas ou ldquonon-statoryrdquo. Embora o primeiro tipo de opção tenha um tratamento fiscal mais favorável, o último tipo é muito mais comum. Formulário e estrutura de opções de ações não qualificadas Como o nome indica, as opções de ações não qualificadas representam uma oferta do empregador ao empregado para comprar ações da empresa a um preço em algum lugar abaixo do preço atual do mercado (assumindo que o preço aumenta ou pelo menos Permanece o mesmo, o que, é claro, não é sempre sempre). O empregado tem a opção de levar o empregador para cima na oferta que aqueles que presumivelmente obterão lucros a longo prazo, embora isso não seja garantido. Data-chave e data de concessão dos termos. A data em que a empresa concede permissão a um empregado para comprar um número definido de ações a um preço estabelecido dentro de um período de tempo definido. Data de exercício. A data em que o empregado exerce o direito de comprar as ações ao preço de exercício e efetua uma transação de compra. A primeira das duas datas em que ocorre um evento tributável para NQSOs. Preço do exercício . O preço pelo qual o empregado pode comprar o estoque no plano. Conforme mencionado anteriormente, este preço se destina a estar abaixo do preço de mercado atual, e as empresas costumam definir esse preço com base em uma fórmula de desconto ajustada do seu preço de mercado atual. No entanto, é possível que o preço das ações caia abaixo do preço de exercício, momento em que as opções se tornam inúteis, pois nenhum empregado gostaria de comprar o estoque no plano a um preço acima do preço de mercado atual. Data de venda . O segundo evento tributável no processo NQSO. Esta é a data (ou datas) em que o empregado vende o estoque. Disposição Clawback. Condições em que o empregador pode retomar as opções do empregado. Isso pode acontecer por várias razões, como a morte do empregado, uma compra corporativa ou insolvência. Data de validade . A data em que a oferta que foi prorrogada na data de outorga para exercer as opções termina. Elemento de pechincha. A quantidade de lucro que um empregado recebe quando exercem suas opções. Esse valor é igual à diferença entre o preço de exercício e o preço de mercado atual. Período de oferta. O período de tempo durante o qual os funcionários podem exercer suas opções. Não há limite rígido e rápido no período de oferta para NQSOs, mas para ISOs deve ser sempre de 10 anos. Como os NQSOs são emitidos A maneira como ambos os tipos de opções de ações são emitidas é praticamente idêntica e bastante direta. O empregador concede ao empregado o direito de comprar um certo número de ações dentro de um determinado período de tempo (conhecido como período de oferta) a um preço predefinido, que geralmente é o preço de fechamento do estoque na data da concessão. Se o preço do estoque aumentar ou permanecer o mesmo, o funcionário pode exercer as opções a qualquer momento durante o período de oferta. Se o preço do estoque cai após a data de concessão, o funcionário pode aguardar até que o preço volte para cima ou permitir que as opções expirem. Quando o empregado exerce as opções, ele ou ela deve inicialmente comprar o estoque no preço predefinido (conhecido como o preço de exercício) e, em seguida, vendê-lo ao preço atual do mercado e manter a diferença (referido como o valor da negociação). O próprio processo de exercício pode assumir algumas formas diferentes. Geralmente, é determinado pelas regras no plano oferecido pelo empregador, bem como pelas condições financeiras pessoais do empregado: exercício de caixa. Este é o método mais direto de exercício. O funcionário deve encontrar o dinheiro para comprar as ações ao preço de exercício, mas irá recuperar esse valor mais o spread (após a subida das comissões) quando ele vende o estoque. Exercício sem dinheiro. Esse é provavelmente o tipo mais comum de exercício de opções, porque os empregados donrsquot precisam criar algum dinheiro para fazê-lo. O empregador geralmente especifica uma corretora local para facilitar o exercício, onde os funcionários vão e abre contas. A corretora então flutua o dinheiro suficiente do empregado para comprar as ações ao preço de exercício e depois vende-as imediatamente ao preço atual do mercado no mesmo dia. A empresa retoma o valor que emprestou mais comissões, juros e quaisquer outras taxas, além da retenção na fonte. O produto restante vai para o empregado. Exercício de troca de ações. Em vez de dinheiro, o empregado entrega ações de ações da empresa à corretora que ele já possui para cobrir a compra de exercícios. Cronograma de Vesting Ambos os planos NQSO e ISO normalmente exigem que os funcionários completem algum tipo de horário de aquisição de direitos antes de poderem exercer suas opções. Esta programação só pode depender da posse dos funcionários, o que significa que um funcionário deve trabalhar na empresa por um determinado período de tempo após a data de concessão. Ou, pode depender de determinadas realizações, como chegar a uma quota específica de vendas ou relacionadas à produção. Algumas empresas também oferecem vencimento acelerado, o que significa que o empregado pode exercer suas opções imediatamente após a conclusão de tarefas relacionadas ao desempenho que devem ser realizadas. O elemento de tempo de um cronograma de aquisição de direitos pode assumir uma das duas formas: Cliff Vesting. O empregado torna-se investido em todas as opções de uma só vez após um determinado período de tempo, como três ou cinco anos. Graded Vesting. Normalmente, dura pelo menos cinco ou seis anos, o empregado torna-se investido em uma parcela igual de suas opções a cada ano até o cronograma estar completo. Tratamento tributário As opções de compra de ações não estatutárias são tributadas essencialmente da mesma forma que os programas de compra de ações dos empregados (ESPPs). Não há nenhuma consequência fiscal de qualquer tipo quando as opções são concedidas ou durante o cronograma de aquisição. Os eventos tributáveis ​​ocorrem no exercício e a venda das ações. Exercício . A quantidade de dinheiro que os funcionários obtêm do ldquospreadrdquo (a diferença entre o preço no qual as ações foram exercidas e o preço de mercado de fechamento na data do exercício) deve ser reportada como receita W-2, o que significa que o governo federal, estadual e Os impostos locais devem ser retidos, bem como a Segurança Social e o Medicare. Os impostos federais geralmente são retidos a uma taxa suplementar padrão de 25. Venda. A venda do estoque depois que as opções são exercidas é então reportável como um ganho ou perda de capital de curto ou longo prazo. O preço de fechamento das ações no mercado no dia do exercício, em seguida, torna-se a base do custo a ser usado quando o estoque é vendido. Alguns funcionários vendem suas ações imediatamente no mesmo dia em que as exercem, enquanto outras se aferram a elas por anos. Por exemplo, a empresa Richardrsquos lhe concedeu 1.000 opções de compra de ações a um preço de exercício de 18. Seis meses depois, ele exerce as ações em um dia em que o preço da ação fecha aos 30. Ele deve reportar 12.000 de renda no seu W-2 (30 menos 18 multiplicado por 1.000 ações). Sua base de custo para a venda é de 30. Ele vende o estoque dois anos depois aos 45, e deve reportar uma ganho de capital de longo prazo de 15.000. Considerações sobre o planejamento financeiro As opções de ações podem afetar a situação financeira pessoal de um empregado em muitos aspectos. O rendimento realizado pelo exercício e venda de ações pode fazer uma diferença substancial no valor do imposto devido pelo empregado. Também é comum acreditar que o exercício do estoque o mais rápido possível e, em seguida, esperar pelo menos um ano para vender para se qualificar para o tratamento de ganhos de capital é sempre a melhor estratégia. De qualquer forma, este não é necessariamente o caso. Se o preço da ação declinar após o exercício, o funcionário pode acabar pagando impostos desnecessários sobre suas opções. Isso ocorre porque eles poderiam ter exercido e relatado menos receita quando as ações estavam negociando a um preço mais baixo. Por exemplo, John exerce suas ações em 35 por ação quando o preço é de 50 e paga uma retenção na fonte na diferença de 15 por ação. Ele mantém suas ações naquele momento e espera que o preço aumente. Em vez disso, ele cai para 40 por ação nos próximos dois anos. Se John tivesse esperado para exercer suas ações, ele teria pago apenas a retenção na fonte em 5 partes. Claro, se ele tivesse vendido suas ações imediatamente depois de exercitá-las, então ele teria saído o ndash mais distante, mas, claro, não há como prever o preço das ações. A falta de diversificação Os funcionários também precisam considerar seriamente a possibilidade de se concentrar demais em suas ações da empresa. Isso pode ser especialmente relevante se um empregado também estiver comprando ações da empresa através de outra avenida, como dentro de um plano 401k ou ESOP. Aqueles que continuamente exercitam e adquirem ações ao longo do tempo podem facilmente achar que uma grande porcentagem de suas carteiras de investimento consistem no estoque de seus empregadores. Ex-funcionários de empresas como a Enron, a Worldcom, a US Airways e a United Airlines podem fornecer uma infinidade de histórias de horror detalhando a perda parcial ou total de suas participações corporativas dentro de um período de tempo muito curto. Vantagens das opções de estoque É importante entender completamente tanto os benefícios quanto as limitações do NQSOs que eles podem beneficiar o empregador tanto (ou mais, em alguns casos) como funcionários. Salvo especificação em contrário, todos os itens listados nesta seção se aplicam a ambos os tipos de opções: Aumento da renda. Os funcionários podem aumentar substancialmente seus rendimentos ao longo do tempo se o preço das ações aumentar ndash e não na despesa do empregador, porque o custo do spread que os funcionários recebem quando exercem suas opções é suportado pelo mercado aberto. Diferimento de impostos. Os funcionários podem adiar o exercício e a venda até que seja financeiramente prudente para eles comprarem as opções (antes da data de validade) e vender as ações. Melhoramento do emprego e da moral dos empregados. Os empregadores podem melhorar a retenção, a lealdade e o desempenho dos funcionários, e manter uma parte das ações da empresa em ldquofriendlyrdquo hands. Deduções fiscais. Os empregadores podem tomar uma dedução fiscal para o montante do relatório divulgado pelos empregados como receita quando exercem suas opções. Capital Gains Treatment. A venda de ações é elegível para o tratamento de ganhos de capital a longo prazo se mantido por mais de um ano. Desvantagens das opções de ações Pobre diversificação. As carteiras de investimento da Employeesrsquo podem se concentrar demais nas ações da empresa, aumentando assim o risco financeiro. Sem garantias. As opções perderão todo o seu valor se o preço das ações cair abaixo do preço de exercício ndash e essa possibilidade é determinada pelo mercado aberto. Compartilhe a Diluição de Preços. A emissão de opções de ações pode diluir o preço da ação das ações da empresa. Requisito de dinheiro para exercícios. O exercício das opções pode exigir que os funcionários criem dinheiro na frente para cobrir o comércio se uma opção sem dinheiro não estiver disponível. Venda prematura. Os exercícios de ações sem dinheiro impedem os empregados de quaisquer ganhos de capital em potencial, exigindo que eles vendam suas ações exercidas imediatamente. Problemas fiscais. O exercício de opções pode ser um evento tributável substancial em muitos casos, o que pode mover o participante para uma faixa de imposto de renda mais alta para o ano. Palavra final Embora a mecânica das opções de ações não estatutárias seja de natureza relativamente simples, seu exercício pode ter ramificações significativas no planejamento financeiro em muitos casos. O valor dessas opções pode afetar o tamanho de uma propriedade tributável empregada e o tempo de vendas e exercícios deve ser cuidadosamente coordenado com outros fatores financeiros na vida do empregado, como outras fontes de renda ou deduções futuras que podem ser baixadas contra Renda da opção. Para obter mais informações sobre opções de estoque, consulte o seu representante de RH ou consultor financeiro.